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坂崎 昌平 (Shohei Sakazaki):「米国IPO週報」発行人|元VC/コンサルタント

米国IPO週報 – 2021/11/22

【米国IPO】

11月15日の週は下記の企業が株式公開しました(SPAC、REITを除く)。

Braze(BRZE)
https://www.braze.com/
・ソフトウェア(ニューヨーク州New York)
・顧客エンゲージメント
・設立2011年、従業員870人
・売上$186M、損失$44M、時価総額$6.7B
・$520M調達、初日44%上昇

Sweetgreen(SG)
https://www.sweetgreen.com/
・外食(カリフォルニア州Los Angeles)
・サラダ専門店
・設立2006年、従業員5,396人
・売上$303M、損失$128M、時価総額$3.4B
・$364M調達、初日77%上昇

Iris Energy(IREN)
https://irisenergy.co/
・金融(オーストラリアSydney)
・ビットコインマイニング;再生エネルギー使用
・設立2018年、従業員39人
・売上$18M、損失$548M、時価総額$1.6B
・$232M調達、初日13%下落

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(あと7件のIPO/SPAC上場、73件のスタートアップ資金調達、およびベンチャーM&A、IPO予定)

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米国IPO週報 – 2021/11/15

【米国IPO】

11月8日の週は下記の企業が株式公開しました(SPAC、REITを除く)。

Rivian Automotive(RIVN)
https://products.rivian.com/
・モビリティ(カリフォルニア州Irvine)
・電気自動車;SUV、バン、ピックアップトラック
・設立2009年、従業員6,274人
・売上なし、損失$1.6B、時価総額$76.3B
・$11.9B調達、初日29%上昇

Hertz(HTZ)
https://www.hertz.com/
・モビリティ(フロリダ州Estero)
・レンタカー
・設立1918年、従業員24,000人
・売上$6.6B、利益$303M、時価総額$15B
・$1.3B調達、初日10%下落

Expensify(EXFY)
https://www.expensify.com/
・ソフトウェア(オレゴン州Portland)
・経費管理;中小企業向け
・設立2009年、従業員140人
・売上$113M、利益$3M、時価総額$2.7B
・$263M調達、初日52%上昇

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(あと12件のIPO/SPAC上場、45件のスタートアップ資金調達、ベンチャーM&A、IPO予定)

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米国VC統計チェック(2021年;第3四半期まで)

【米国VCファンド募集】

2021年(第3四半期まで)のファンド募集総額は$96Bで、すでに2020年の通年の総額($86B)を上回った。これまでになく好調なExitによる出資者への分配金の増加が追い風となっている。

【米国VC投資活動】

2021年(第3四半期まで)のVC投資総額は$239Bで、通年に換算すると前年を91%ほど上回っている。投資件数は12,837件で前年を40%ほど上回るペースである。

レートステージだけではなくシードやアーリーステージの資金調達も伸びている。フィンテックへの投資総額が前年の2.6倍に達する勢いで増加している。

CVC、投資信託、PEファンド、ヘッジファンドによる投資が活発化しており、案件の大型化やバリュエーションの上昇に寄与している。

【米国VC投資先Exit】

2021年(第3四半期まで)のVC投資先Exitは1,385件となっている。昨年を6割ほど上回るペースである。うちIPOは221件で全体の16%を占めた。

Exitバリュエーションの総額は$583Bと、既に昨年の2倍に達しており、過去に例をみない水準となっている。

データ出典:National Venture Capital Association、米国IPO週報