米国IPO週報 – 2023/05/15

今週は、ゼロ件のIPO/逆さ上場、7件のM&A、23件のベンチャー資金調達を紹介しています。

注目スタートアップは、天然ガス燃焼前CO2回収、抗炎症サプリ、小売業向け不正検知、ゲーム大会賞金決済などです。

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【米国IPO】

5月8日の週は株式公開がありませんでした(SPAC、REITを除く)。

【ベンチャーM&A】

ベンチャーおよびテクノロジー関連のM&Aでは下記のような案件が話題になりました(交渉中や承認待ちを含む;金額は買収価格)。

CTIをSwedish Orphanが買収(骨髄線維症治療薬;$1.7B)
https://www.ctibiopharma.com/
Entegrisの半導体用プロセスケミカル事業を富士フィルムが買収($700M)
https://www.entegris.com/

【ベンチャーファイナンス】

未公開企業による資金調達のなかで目立ったものをご紹介します(数字は今回の調達金額)。

<半導体、ロボティクス、モビリティ、他>

車両検査自動化のUVeyeが$100M(外観と下部をスキャンしてAIで異常検出;CarMax、GM、W. R. Berkleyも出資)
https://www.uveye.com/
5G向け半導体IPのAccelerCommが$27M
https://www.accelercomm.com/

<環境、エネルギー、食糧生産>

太陽光発電のPivotが$200M(融資枠)
https://www.pivotenergy.net/
水素製造のModern Hydrogenが$33M(天然ガス燃焼前CO2回収;NextEraも出資)
https://modernhydrogen.com/

<ライフサイエンス、ヘルスケア>

CMOのAscendが$130M(遺伝子治療用AAV受託製造)
https://www.ascend-gctx.com/
診療ナビのAminoが$80M(医療費見積もり)
https://partners.amino.com/

<教育、人材、働き方>

留学生向け教育ローンのMPOWERが$150M(融資枠)
https://www.mpowerfinancing.com/
ソフトウェア技術者ヘッドハンティングのHackajobが$25M
https://hackajob.com/en-us/talent

< ICTインフラ、エンタープライズ、マーケティング>

小売業向け不正検知のEverseenが$71M(画像認識)
https://everseen.com/
サプライチェーンリスク監視のPrewaveが$20M
https://www.prewave.com/

<フィンテック>

Eコマース運転資金融資の8figが$140M
https://www.8fig.co/
クレジットカードのPetalが$35M(クレジットスコア不要)
https://www.petalcard.com/

<メディア、コンシューマ>

アウトドアアパレルのStioが$20M(融資枠を含む)
https://www.stio.com/

【米国IPO予定】

次週以降は下記の企業が株式公開する予定です。

La Rosa Realty(LRHC)
不動産仲介
https://www.larosarealty.com/
ALE Group Holding(ALEH)
中小企業向け会計コンサルティング;中国
http://ir.alecs.com.hk/

米国VC統計チェック(2023年;第1四半期)

【米国VCファンド募集】

2023年第1四半期のファンド募集総額は$12Bで、2022年第4四半期から6%減少した。通年に換算すると前年を73%下回るペースとなっている。

VCの投資余力は2022年第4四半期の時点で$289Bに達した。しかし、Exit環境の先行きが見えず、資金を温存する必要から、投資活動は慎重化している。

【米国VC投資活動】

2023年第1四半期のVC投資総額は$37Bで、通年換算で前年を40%下回るペースだった。投資件数は3,888件で、同じく16%下回っている。

ほぼすべてのカテゴリーで減速しているが、とくにレートステージの資金調達の金額やバリュエーションの落ち込みが顕著となっている。

CVCによる投資金額も減少していると見られるが、投資件数ベースでの参加比率という観点では増加している。

【米国VC投資先Exit】

2023年第1四半期のVC投資先Exitは227件だった(通年換算で前年を33%下回るペース)。うちIPOは20件で全体の9%を占めた。

Exitバリュエーションの総額は$6Bと、2013年以来の低水準に落ち込んでいる。

データ出典:National Venture Capital Association

米国IPO週報 – 2023/05/08

今週は、2件のIPO/逆さ上場、4件のM&A、38件のベンチャー資金調達を紹介しています。

注目スタートアップは、自動運転システム検証、人工衛星燃料補給、水エタノール内燃機関、CO2吸収建材、ポンプカテーテル、向知性薬、オンラインコミュニティカレッジ、楽曲買取などです。

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【米国IPO】

5月1日の週は2社が株式公開しました(SPAC、REITを除く)。

Kenvue(KVUE)
https://www.jnj.com/kenvue/
・製薬(ニュージャージー州Skillman)
・OTC医薬品など;J&Jのコンシューマ部門の分社
・設立1886年、従業員22,200人
・売上$15B、利益$2.1B、時価総額$42B
・$3.8B調達、初日22%上昇

ACELYRIN(SLRN)
https://acelyrin.com/
・バイオ(カリフォルニア州Agoura Hills)
・炎症性疾患治療薬
・設立2020年、従業員51人
・売上なし、損失$65M、時価総額$1.8B
・$540M調達、初日31%上昇

【ベンチャーM&A】

ベンチャーおよびテクノロジー関連のM&Aでは下記のような案件が話題になりました(交渉中や承認待ちを含む;金額は買収価格)。

Ivericをアステラスが買収(加齢黄斑変性治療薬;$5.9B)
https://ivericbio.com/
SpectrumをDupontが買収(医療用チューブ;$1.8B)
https://www.spectrumplastics.com/

【ベンチャーファイナンス】

未公開企業による資金調達のなかで目立ったものをご紹介します(数字は今回の調達金額)。

<半導体、ロボティクス、モビリティ、他>

ドローン医療物資輸送のZiplineが$330M
https://flyzipline.com/
自動運転システム検証のForetellixが$43M(Nvidia、トヨタ、Volvoも出資)
https://www.foretellix.com/

<環境、エネルギー、食糧生産>

石油ガス開発のAscentが$213M(融資枠)
https://ascentresources.com/
核融合炉のEnergy Singularityが$58M(磁場閉じ込めトカマク型;高温超電導電磁石)
https://www.energysingularity.cn/en/

<ライフサイエンス、ヘルスケア>

前立腺がん放射線治療のConvergentが$90M(放射性抗体)
https://convergentrx.com/
タンパク質合成阻害薬のInitialが$75M
https://www.initialtx.com/

<教育、人材、働き方>

イントラネットのSimpplrが$70M(社内の意思疎通や知識共有を改善;Salesforceも出資)
https://www.simpplr.com/
オンラインコミュニティカレッジのCampusが$29M
https://campus.edu/

< ICTインフラ、エンタープライズ、マーケティング>

インターネット接続サービスのBrightSpeedが$500M
https://www.brightspeed.com/
AIのOpenAIが$300M(ChatGPT、Dall-E 2、Whisperなど)
https://openai.com/

<フィンテック>

エンジェル投資プラットフォームのFunderbeamが$40M
https://www.funderbeam.com/
賃貸保証のTheGuarantorsが$35M(敷金の手数料化;CIBCも出資)
https://theguarantors.com/

<メディア、コンシューマ>

楽曲買取のDuettiが$32M
https://duetti.co/
クリエータ向けコンシューマ製品ブランド立ち上げ支援のPietraが$16M
https://www.pietrastudio.com/

【米国IPO予定】

次週以降は下記の企業が株式公開する予定です。

Hanryu Holdings(HRYU)
韓流ファンSNS
https://www.fantoo.co.kr/eng/
La Rosa Realty(LRHC)
不動産仲介