Monthly Archives: May 2023

米国VC統計チェック(2023年;第1四半期)

【米国VCファンド募集】

2023年第1四半期のファンド募集総額は$12Bで、2022年第4四半期から6%減少した。通年に換算すると前年を73%下回るペースとなっている。

VCの投資余力は2022年第4四半期の時点で$289Bに達した。しかし、Exit環境の先行きが見えず、資金を温存する必要から、投資活動は慎重化している。

【米国VC投資活動】

2023年第1四半期のVC投資総額は$37Bで、通年換算で前年を40%下回るペースだった。投資件数は3,888件で、同じく16%下回っている。

ほぼすべてのカテゴリーで減速しているが、とくにレートステージの資金調達の金額やバリュエーションの落ち込みが顕著となっている。

CVCによる投資金額も減少していると見られるが、投資件数ベースでの参加比率という観点では増加している。

【米国VC投資先Exit】

2023年第1四半期のVC投資先Exitは227件だった(通年換算で前年を33%下回るペース)。うちIPOは20件で全体の9%を占めた。

Exitバリュエーションの総額は$6Bと、2013年以来の低水準に落ち込んでいる。

データ出典:National Venture Capital Association

米国IPO週報 – 2023/05/08

今週は、2件のIPO/逆さ上場、4件のM&A、38件のベンチャー資金調達を紹介しています。

注目スタートアップは、自動運転システム検証、人工衛星燃料補給、水エタノール内燃機関、CO2吸収建材、ポンプカテーテル、向知性薬、オンラインコミュニティカレッジ、楽曲買取などです。

Subscribe to get access

本ページではゲストの皆様に各カテゴリーの上位2社を紹介しています。Subscribe(購読)すると本サイトのすべての記事が読み放題になります。料金はクレジットカード払いで月額8,554円です。詳しくは購読のご案内をご覧ください

Guest Content

【米国IPO】

5月1日の週は2社が株式公開しました(SPAC、REITを除く)。

Kenvue(KVUE)
https://www.jnj.com/kenvue/
・製薬(ニュージャージー州Skillman)
・OTC医薬品など;J&Jのコンシューマ部門の分社
・設立1886年、従業員22,200人
・売上$15B、利益$2.1B、時価総額$42B
・$3.8B調達、初日22%上昇

ACELYRIN(SLRN)
https://acelyrin.com/
・バイオ(カリフォルニア州Agoura Hills)
・炎症性疾患治療薬
・設立2020年、従業員51人
・売上なし、損失$65M、時価総額$1.8B
・$540M調達、初日31%上昇

【ベンチャーM&A】

ベンチャーおよびテクノロジー関連のM&Aでは下記のような案件が話題になりました(交渉中や承認待ちを含む;金額は買収価格)。

Ivericをアステラスが買収(加齢黄斑変性治療薬;$5.9B)
https://ivericbio.com/
SpectrumをDupontが買収(医療用チューブ;$1.8B)
https://www.spectrumplastics.com/

【ベンチャーファイナンス】

未公開企業による資金調達のなかで目立ったものをご紹介します(数字は今回の調達金額)。

<半導体、ロボティクス、モビリティ、他>

ドローン医療物資輸送のZiplineが$330M
https://flyzipline.com/
自動運転システム検証のForetellixが$43M(Nvidia、トヨタ、Volvoも出資)
https://www.foretellix.com/

<環境、エネルギー、食糧生産>

石油ガス開発のAscentが$213M(融資枠)
https://ascentresources.com/
核融合炉のEnergy Singularityが$58M(磁場閉じ込めトカマク型;高温超電導電磁石)
https://www.energysingularity.cn/en/

<ライフサイエンス、ヘルスケア>

前立腺がん放射線治療のConvergentが$90M(放射性抗体)
https://convergentrx.com/
タンパク質合成阻害薬のInitialが$75M
https://www.initialtx.com/

<教育、人材、働き方>

イントラネットのSimpplrが$70M(社内の意思疎通や知識共有を改善;Salesforceも出資)
https://www.simpplr.com/
オンラインコミュニティカレッジのCampusが$29M
https://campus.edu/

< ICTインフラ、エンタープライズ、マーケティング>

インターネット接続サービスのBrightSpeedが$500M
https://www.brightspeed.com/
AIのOpenAIが$300M(ChatGPT、Dall-E 2、Whisperなど)
https://openai.com/

<フィンテック>

エンジェル投資プラットフォームのFunderbeamが$40M
https://www.funderbeam.com/
賃貸保証のTheGuarantorsが$35M(敷金の手数料化;CIBCも出資)
https://theguarantors.com/

<メディア、コンシューマ>

楽曲買取のDuettiが$32M
https://duetti.co/
クリエータ向けコンシューマ製品ブランド立ち上げ支援のPietraが$16M
https://www.pietrastudio.com/

【米国IPO予定】

次週以降は下記の企業が株式公開する予定です。

Hanryu Holdings(HRYU)
韓流ファンSNS
https://www.fantoo.co.kr/eng/
La Rosa Realty(LRHC)
不動産仲介

定点観測(2023年4月)

【株式市場】

  • 2023年4月はS&P500が1%上昇、DJIが2%上昇、NASDAQが±0%;背景として、経済成長の鈍化、労働需給の緩和傾向、インフレの鎮静化傾向、長期金利の低下など
    • S&P500 (^GSPC): 2023年2月末3,970(前月末比3%下落)→ 3月末4,109(前月末比4%上昇)→ 4月末4,169(前月末比1%上昇)
    • DJI (^DJI) :2023年 2月末32,657(前月末比4%下落)→ 3月末33,274(前月末比2%上昇)→ 4月末34,098(前月末比2%上昇)
    • NASDAQ (^IXIC) :2023年2月末11,456(前月末比1%下落)→ 3月末12,222(前月末比7%上昇)→ 4月末12,227(前月末比±0%)

【金利、為替、暗号資産、商品、物価、雇用】

  • 米10年国債 (^TNX):2023年 2月末3.92%(前月末比39bp上昇)→ 3月末3.49%(前月末比43bp下落)→ 4月末3.45%(前月末比4bp下落)
  • 米ドル(JPY/USD;JPY=X): 2023年2月末136.32(前月末比4%円安)→ 3月末132.80(前月末比3%円高)→ 4月末136.24(前月末比3%円安)
  • Bitcoin($;BTC-USD):2023年2月末23,147(前月末比0.5%上昇)→ 3月末28,478(前月末比23%上昇)→ 4月末29,398(前月末比3%上昇)
  • 失業率:2023年1月3.4%(前月比0.1%下落)→ 2月3.6%(前月比0.2%上昇)→ 3月3.5%(前月比±0%)
  • 原油($;WTI先物;CL=F):2023年2月末77(前月末比1%下落)→ 3月末76(前月末比1%下落)→ 4月末77(前月末比1%上昇)
  • ガソリン小売価格($/ガロン):2023年2月末3.46(前月末比4%下落)→ 3月末3.53(前月末比2%上昇)→ 4月末3.77(前月末比7%上昇)
  • 物価上昇率(CPI;前月比): 2023年1月0.5%(前年同期比6.4%;住宅が上昇、食品、エネルギーが下落)→ 2月0.4%(前年同期比6.0%;住宅が上昇、食品、エネルギーが下落)→ 3月マイナス0.1%(前年同期比5%;住宅が上昇、エネルギーが下落)

【米国IPO】(IPOHomeのデータ)

  • 2023年2月10件 → 3月12件 → 4月11件(前年同月比22%増;2023年累計40社;年間120件ペース)

【ベンチャー資金調達】(米国IPO週報の集計)

  • 2023年4月は165社(前年同月比32%減)、$9.6B(同58%減)
    • ライフサイエンス/ヘルスケアが23%。ICTインフラ/エンタプライズ/マーケティングが18%、半導体/ロボティクス/モビリティが16%を占めた(金額ベース)
    • $500Mを超える大型資金調達
会社名製品サービス(備考)調達額($M)
Legendary映画制作(融資枠)800
  • 本データのカバレッジ率については下記URLの「ベンチャーファイナンス」についての説明をご参照ください
    https://usipoweekly.com/about/